權(quán)益資金是指企業(yè)股東提供的資金。權(quán)益資金不需要?dú)w還，籌資的風(fēng)險(xiǎn)小，但其期望的報(bào)酬率高。借入資金是指?jìng)鶛?quán)人提供的資金。借入資金要按期歸還企業(yè)財(cái)務(wù)管理，有一定的風(fēng)險(xiǎn)，但其要求的報(bào)酬率比權(quán)益資金低。一般說來，完全通過權(quán)益資金籌資是不明智的，不能得到負(fù)債經(jīng)營(yíng)的好處；但負(fù)債的比例大則風(fēng)險(xiǎn)也大，企業(yè)隨時(shí)可能陷入財(cái)務(wù)危機(jī)?；I資決策的一個(gè)重要內(nèi)容就是確定資本結(jié)構(gòu)。
②長(zhǎng)期資金和短期資金
長(zhǎng)期資金是指企業(yè)可長(zhǎng)期使用的資金，它包括權(quán)益資金和長(zhǎng)期負(fù)債。權(quán)益資金不需要?dú)w還，企業(yè)可以長(zhǎng)期使用，屬于長(zhǎng)期資金。此外，長(zhǎng)期借款也屬于長(zhǎng)期資金。有時(shí)企業(yè)財(cái)務(wù)管理，習(xí)慣上把1～5年的借款稱為中期資金，而把5年以上的借款稱為長(zhǎng)期資金。短期資金一般是指1年以內(nèi)要?dú)w還的短期借款。一般來說，短期資金的籌集應(yīng)主要解決臨時(shí)的資金需要。例如，在施工生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)旺季需要的資金比較多，可借入短期借款，渡過施工生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)旺季則歸還。長(zhǎng)期資金和短期資金的籌資速度、籌資成本、籌資風(fēng)險(xiǎn)以及借款時(shí)企業(yè)所受的限制均有所區(qū)別。如何安排長(zhǎng)期和短期籌資的相對(duì)比重，是籌資決策要解決的另一個(gè)重要問題。
2）投資活動(dòng)
投資活動(dòng)是指資金的投放和運(yùn)用，是以收回現(xiàn)金并取得收益為目的而發(fā)生的現(xiàn)金流出。包括購買政府公債、購買企業(yè)股票和債券、購置設(shè)備、建造廠房、開辦商店、增加一種新產(chǎn)品等。企業(yè)期望以較少的貨幣性流出取得較多的現(xiàn)金流入。本文來源:考試大網(wǎng)
3）分配活動(dòng)
分配活動(dòng)是指企業(yè)將在一定時(shí)期取得的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行分配的過程。即企業(yè)賺得的利潤(rùn)中，有多少作為股利發(fā)放給股東，有多少留在企業(yè)作為再投資。過高的股利支付率，影響企業(yè)再投資的能力，會(huì)使未來收益減少，造成股價(jià)下跌；過低的股利支付率，可能引起股東不滿，股價(jià)也會(huì)下跌。股利決策的制定受多種因素的影響，包括稅法對(duì)股利和出售股票收益的不同處理、未來公司的投資機(jī)會(huì)、各種資金來源及其成本、股東對(duì)當(dāng)期收入和未來收入的相對(duì)偏好等。因此，企業(yè)如何根據(jù)自身的具體情況確定的分配規(guī)模和分配方式，以確保企業(yè)取得的長(zhǎng)期利益是財(cái)務(wù)管理的一項(xiàng)重要內(nèi)容。
（2）財(cái)務(wù)關(guān)系
財(cái)務(wù)關(guān)系是指企業(yè)在組織財(cái)務(wù)活動(dòng)過程中與有關(guān)各方所發(fā)生的經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系。具體包括以下幾個(gè)方面：
·企業(yè)與政府之間的財(cái)務(wù)關(guān)系
·企業(yè)與投資者之間的財(cái)務(wù)關(guān)系
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