財務(wù)風(fēng)險預(yù)警(構(gòu)建地方國企“1+N”債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控指標體系思路)

構(gòu)建地方國企“1+N”債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控指標體系思路

2022-03-10 19:00·財資一家

本文首發(fā)于財資一家微信公眾號(微信ID:TreasuryChina),關(guān)注公眾號,獲取更多財資知識。

構(gòu)建地方國企“1+N”債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控指標體系思路

構(gòu)建地方國企“1+N”債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控指標體系思路

風(fēng)險預(yù)警體系構(gòu)建必須有共同的數(shù)據(jù)基礎(chǔ):

考慮到地方國企業(yè)務(wù)多元化的特點,企業(yè)會出現(xiàn)業(yè)務(wù)多元、管理多元、數(shù)據(jù)種類多元的情況。因此,構(gòu)建地方國企的債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控體系必須基于一個共同的數(shù)據(jù)基礎(chǔ),既方便信息打通,同時也方便數(shù)據(jù)的及時提出和分析,不需要額外清洗或產(chǎn)生大量基礎(chǔ)數(shù)據(jù)。

在集團總部和業(yè)務(wù)板塊兩個層面構(gòu)建“1+N”債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控指標體系:

該體系不僅在集團層面進行橫向延伸,同時在不同業(yè)務(wù)板塊進行縱向挖掘財務(wù)風(fēng)險預(yù)警,抓住集團層面關(guān)鍵風(fēng)險的同時,也能定位到不同業(yè)務(wù)板核心風(fēng)險,實現(xiàn)共性風(fēng)險和個性風(fēng)險的的全狙擊。

“1”集團層面

財務(wù)風(fēng)險預(yù)警

在集團總部,以債務(wù)風(fēng)險為核心,通過投資、融資、經(jīng)營三大價值要素分析定位債務(wù)風(fēng)險成因,選定相關(guān)性、敏感度和可行性綜合考慮比較理想的若干指標,構(gòu)建涵蓋“債務(wù)風(fēng)險主指標+風(fēng)險成因指標”的風(fēng)險指標體系。通過該體系實現(xiàn)既能識別、診斷、提示債務(wù)風(fēng)險本身,亦能進行債務(wù)風(fēng)險成因分析和監(jiān)控的預(yù)警監(jiān)控體系,協(xié)助管理層全面了解債務(wù)風(fēng)險財務(wù)風(fēng)險預(yù)警,制定更具針對性的風(fēng)險防范措施。簡單示例如下:

構(gòu)建地方國企“1+N”債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控指標體系思路

場景1:企業(yè)經(jīng)營效益如何

營收變化監(jiān)控

比率:營收環(huán)比增長率

比率:營收同比增長率

比率:營收環(huán)比增速變化情況

比率:營收增長率對比資產(chǎn)增長率對比負債增長率

經(jīng)營效益監(jiān)控

比率:毛利率

比率:毛利率波動率

比率:息稅前利潤/營收

比率:凈利潤率

比率:凈利潤率波動率

經(jīng)營效率監(jiān)控

比率:總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

比率:固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

場景2:是否存在明顯的出血點

財務(wù)風(fēng)險預(yù)警

虧損結(jié)構(gòu)

數(shù)量:凈虧損子公司數(shù)量

比率:凈虧損子公司數(shù)量占比

金額:凈虧損子公司虧損額

比率:凈虧損子公司虧損額合計/凈盈利子公司凈利潤合計

經(jīng)營效益監(jiān)控

數(shù)量:連續(xù)2年虧損的子公司數(shù)量

金額:連續(xù)2年虧損的子公司虧損額合計

占比:連續(xù)2年虧損的子公司虧損額/凈虧損子公司虧損額

數(shù)量:連續(xù)2年和虧損擴大的子公司數(shù)量

金額:連續(xù)2年和虧損擴大的子公司虧損額合計

占比:連續(xù)2年虧損擴大的子公司虧損額/凈虧損子公司虧損額

集中度

集中度指標,排名前20%的虧損子公司虧損額/凈虧損子公司虧損額

場景3:企業(yè)股權(quán)投資效益如何

投資虧損監(jiān)控

數(shù)量比率:(一年期以上長期股權(quán)投資年度虧損項目及新計提減值項目數(shù)量/總投資項目數(shù)量)

金額:一年期以上長期股權(quán)投資年度虧損額及新計提減值金額

比率:本年虧損率=一年期以上長期股權(quán)投資年度虧損額及新計提減值金額/(期初期末一年期以上虧損長投平均額)

數(shù)量比率:政治任務(wù)數(shù)量/總投資項目數(shù)量

金額:政治任務(wù)的虧損額+新計提減值金額

投資收益監(jiān)控

比率:存量項目在本年的投資收益率=(本年投資收益+其他綜合收益+股權(quán)處置收益)/(原始投資額+追加投資-減少投資)

比率:本年新增項目收益情況=新增投資項目當(dāng)年投資收益/當(dāng)年新項目投資額

比率:一年期以上項目收益率=[年末余額-(年初投資成本+追加投資)]/(年初投資成本+追加投資)

“N”業(yè)務(wù)層面

在業(yè)務(wù)層面,針對地方國企常見的房地產(chǎn)開發(fā)、土地一級開發(fā)、大宗商品貿(mào)易、物業(yè)服務(wù)等若干重點業(yè)務(wù),結(jié)合業(yè)務(wù)特點及業(yè)務(wù)風(fēng)險屬性,抓住重點業(yè)務(wù)核心風(fēng)險,進行分類監(jiān)控。簡單示例如下:

構(gòu)建地方國企“1+N”債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控指標體系思路

債務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)控指標體系建設(shè)目標及價值

更多財稅咨詢、上市輔導(dǎo)、財務(wù)培訓(xùn)請關(guān)注理臣咨詢官網(wǎng) 素材來源:部分文字/圖片來自互聯(lián)網(wǎng),無法核實真實出處。由理臣咨詢整理發(fā)布,如有侵權(quán)請聯(lián)系刪除處理。

企業(yè)稅務(wù)籌劃方案 首次免費咨詢

400-835-0088

聯(lián)系我們Contact Us

福建公司:泉州市晉江萬達寫字樓B座2306

香港公司:香港九龍觀塘創(chuàng)業(yè)街25號創(chuàng)富中心1907室

廈門公司:廈門市思明區(qū)湖濱北路10號新港廣場15樓

電話:400-835-0088(企業(yè)財稅資本問題24小時服務(wù))

郵箱:zx@lichenkj.com

致客戶To Customers

希望自己做的事讓足夠多的人受益,這是我

人生理想和目標。無論我們做的教育還是咨詢還是資 本,都是在幫助別人成功。 -理臣創(chuàng)始人 李亞

了解更多Subscribe

理臣咨詢微信二維碼

關(guān)注理臣官方微信

CopyRight ? 理臣咨詢 版權(quán)所有 閩ICP備20008917號網(wǎng)站備案